Come risparmiare denaro durante le transazioni commerciali internazionali.

È vantaggioso considerare i costi legati alle transazioni commerciali, come le commissioni e i costi di cambio valuta, allo stesso modo in cui valutiamo i rendimenti composti, secondo Charu Chanana.

Il risparmio aumenta all’aumentare dell’efficienza del programma di prezzi del broker per la conversione di brokeraggio e valuta. Anche un risparmio apparentemente piccolo sui costi commerciali può alla fine tradursi in migliaia di dollari e centesimi risparmiati.

Nel trading internazionale, la conversione di valuta può avere un impatto maggiore rispetto alle spese di intermediazione sui mercati azionari come il NASDAQ o il New York Stock Exchange (NYSE), che solitamente attirano l’attenzione degli investitori azionari individuali.

Divisione dei numeri: una situazione di business

Immaginiamo una situazione in cui un investitore australiano, che possiede dollari australiani come valuta principale, vuole acquistare un’azione quotata sul NASDAQ statunitense al prezzo di 50 dollari USA.

Possiamo dire che l’investitore ha la possibilità di scegliere tra due intermediari di investimento: uno che applica una commissione di conversione valutaria dello 0,25% come tassa FX mark-up e un altro che applica una commissione dello 0,45%. Questo implica che una commissione FX mark-up dello 0,25% o dello 0,45% viene aggiunta al tasso di cambio prevalente, ovvero il prezzo medio spot FX. Per semplificare, supponiamo che il punto FX a metà prezzo per AUD/USD in questo caso sia di 0,70000.

Il tasso di cambio per l’investitore di 0,69825 corrisponde a 0,70000 AUD/USD, mentre per l’investitore di 0,69825 è del 0,45% FX, ossia 0,70000 AUD/USD a metà prezzo.

La discrepanza è minima: appena 0.00140, a prima vista.

Questo implica che, per ogni dollaro australiano convertito in dollari statunitensi, l’investitore otterrà USD 0.0014 in più scegliendo un broker con un sovrapprezzo del 0.25% sul cambio valuta come sua commissione di conversione.

Se l’investitore ha scambiato AUD 100 in USD, non sarebbe stato molto conveniente, solo USD 0.14 in più. Tuttavia, man mano che l’importo in AUD per la conversione in USD aumenta, i risparmi si accumulano rapidamente. Quando si cercava di convertire AUD 80.000 in USD, il risparmio è salito a USD 112.

Prendere 80.000 AUD e investirli in un mercato azionario statunitense a un tasso di cambio di 1 USD = 0,45% in più.

Investire 80.000 dollari australiani in un mercato azionario statunitense con un tasso di cambio di 50 dollari per 0,25%.

Importo in USD ricevuto.

Cinquantacinquemilasettecentoquarantotto dollari.

Cinquantacinquemilottocentosessanta dollari.

Totale delle spese in valuta estera (USD)

Il testo “252.00” potrebbe essere riformulato come “duecentocinquantadue”.

Il costo è di centoquaranta dollari.

Prezzo di mercato in dollari statunitensi.

Cinquantacinquemilasettecento dollari.

Cinquantacinquemila ottocentodollari.

Numero di azioni comprate.

Il testo fornito non contiene informazioni sufficienti per essere parafrasato. Potresti fornire un testo più lungo o chiaro da parafrasare?

Testo: 1116 (con 2 azioni aggiuntive)

Commissione di intermediazione dello 0.03%

Il costo è di sedici euro e settantuno centesimi.

Il testo “16.74” può essere riformulato come “sedici virgola settantaquattro”.

Somma totale dei costi di trasporto in dollari statunitensi.

Il numero è duecentosessantotto virgola settantuno.

Riformulare il testo: “centocinquantasei virgola settantaquattro”.

A sinistra nell’account in dollari USA

Il costo è di trentuno euro e ventinove centesimi.

Il costo è di $43,26.

Presupponendo che i costi di intermediazione per l’acquisto di azioni statunitensi presso i due broker di investimento siano identici (corrispondenti allo 0,03% del valore complessivo del commercio), l’investitore potrebbe risparmiare 112 dollari o acquistare due azioni aggiuntive del valore di 50 dollari ciascuna con la stessa somma in AUD. Se il broker di investimento con i costi di conversione valutaria più convenienti offre anche una commissione di intermediazione più vantaggiosa per la transazione, i vantaggi per l’investitore diventano ancora maggiori, poiché risparmia sia sul cambio valuta che sulle commissioni di intermediazione.

Questo comporta una maggiore crescita degli interessi composti e un aumento dei dividendi, che contribuiscono a incrementare i rendimenti globali dell’investitore e a favorire il raggiungimento dei loro obiettivi di investimento a lungo termine.

Il positivo risultato per l’investitore è favorito dalla capacità di commerciare con un broker che offre sub-conti multi-valuta. Tramite broker globali come Saxo, gli investitori possono tenere simultaneamente più valute all’interno di sub-account sotto un unico account. Ad esempio, con Saxo, gli investitori possono avere sotto-conti in 11 diverse valute, con un massimo di quattro sotto-conti. Questo permette all’investitore di spostare denaro tra i vari sottoconti valutari, come nel caso di un investitore che è passato da AUD a USD nel nostro scenario, e condurre tutte le operazioni all’interno del relativo sub-account, senza incorrere in commissioni di cambio valuta per ogni operazione in valuta estera o ricezione di dividendi. Avendo un saldo in USD nel loro sotto-account USD, l’investitore pagherà solo il costo del brokeraggio sulle operazioni in dollari statunitensi.

Potenziare la diversificazione del portafoglio.

Ricordare anche che questo risultato è stato ottenuto da un singolo (seppur importante) investimento. Integrare varietà nel proprio portafoglio attraverso la scelta di azioni provenienti da settori e mercati diversi è da tempo considerato un modo per mitigare il rischio, evitare stress superfluo e aumentare le probabilità di crescita positiva del portafoglio nel lungo periodo. Come sottolineato dal premio Nobel Harry Markowitz, la diversificazione rappresenta l’unico “pasto gratuito” nell’ambito degli investimenti.

Secondo lo studio condotto da Saxo, combinando cinque azioni in un portafoglio con un ETF che rappresenta il mercato azionario più ampio, gli investitori possono abbassare il rischio in modo significativo senza compromettere i rendimenti attesi nel lungo termine.

E se gli investitori costruiscono un portafoglio diversificato per tutte le stagioni, il loro risparmio complessivo sui mercati azionari internazionali aumenterà solo con il broker più conveniente, permettendo loro di risparmiare di più del loro denaro guadagnato con fatica, investire più fondi nei mercati, o entrambi. Questo può essere considerato un modo per potenziare la diversificazione del portafoglio e ottenere un vantaggio extra.